Utdelningsaktier

Utdelningsaktier är ett bra val för att diversifiera din portfölj. Aktieutdelningar betalas ut löpande och ger dig ett bra kassaflöde och genom att återinvestera utdelningen uppnår du en ränta på ränta-effekt. Bra exempel på utdelningsaktier är exempelvis fastighetsbolag som Castellum och Hufvudstaden. Lite längre ned på sidan hittar du de bästa utdelningsaktierna 2023.

Vad är utdelningsaktier?

Utdelningsaktier är enkelt förklarat olika företag (aktiebolag) som delar med sig utav sin vinst.

Genom att köpa utdelningsaktier så får du ta del utav vinsten som företaget gör i form utav rena kontanter, detta årsvis, halvårsvis, kvartalsvis, eller i vissa fall till och med månadsvis.

De utdelningsaktier som delar med sig utav sin vinst är ofta större väletablerade företag som kanske inte längre uppnår lika snabb tillväxt som mindre företag, och då väljer man att dela med sig utav vinsten till sina aktieägare.

Jag själv har investerat i olika aktier med utdelning sedan år 2014 och har hittills lyckats tjäna mer än 34 000 kr genom utdelningar i dessa typer av aktier som har en hög utdelning.

* Att köpa utdelningsaktier innebär alltid en risk. Dina pengar kan både gå upp och ned när du köper en utdelningsaktie.

Bästa utdelningsaktierna 2023

De bästa utdelningsaktierna är enligt mig inte de som har högst direktavkastning.

Utan snarare de företag som erbjuder en utdelning varje år och trots kriser kan behålla sin utdelning utan att dra tillbaka den.

Det vi såg under år 2020 när coronakrisen slog till var att många företag på börsen drog tillbaka sin utdelning för att de var oroliga för att inte ha råd att kunna betala ut sin vinstutdelning.

1. Castellum – Höjt utdelningen 24 år i rad

Castellum är enligt mig Sveriges bästa utdelningsaktie. Anledningen till att Castellum är den bästa utdelningsaktien är att de kontinuerligt varje år höjt sin utdelning under 24 löpande år. När du återinvesterar utdelningen så kommer du successivt öka din totalavkastning i kombination med kursökningen.

• Utdelning: 7.6 kr per aktie per år, halva utdelningen delas ut halvårsvis
• Direktavkastning: 5.6%
• Bransch: Fastigheter
• Utveckling 3 år: -25%

Castellum är ett fastighetsbolag som har höjt sin utdelning 24 år i rad. På 10 års sikt så har Castellum gett en totalavkastning om cirka 298%.

Läs mer om Castellum här.

Styrelsen har nu valt att dra in utdelningen för år 2023. Castellum behåller dock sin utdelningspolicy, men väljer att tillfälligt pausa sin utdelning. Därav rekommenderar jag inte att köpa Castellum med mål att få en utdelning under 2023.

2. Hufvudstaden – Höjt utdelningen 19 år i rad

• Utdelning: 3.90 kr per aktie årsvis
• Direktavkastning: 3.15%
• Bransch: Fastigheter
• Utveckling 3 år: -9%

Hufvudstaden är ett fastighetsbolag som har höjt sin utdelning 19 år i rad.

På 10 års sikt så har Hufvudstaden gett en totalavkastning om cirka 135%.

Läs mer om Hufvudstaden här.

3. Vitec Software Group – Höjt utdelningen 18 år i rad

• Utdelning: 0,3375 kr per aktie kvartalsvis
• Direktavkastning: 0.47%
• Bransch: Teknik/IT-bolag
• Utveckling 3 år: +247%

Vitec Software Group gör precis som det låter, mjukvara.

Oftast mjukvara till stora mer etablerade företag, bland annat till Collector Bank, Handelsbanken, Länsförsäkringar, men inte bara banker utan också större fastighetsbolag.

Läs mer om Vitec Software Group här.

Aktier med hög direktavkastning

Aktier med hög direktavkastning som jag tidigare nämnt behöver inte alltid vara bra.

En hög direktavkastning kan betyda att priset på aktierna har gått ner väldigt mycket vilket gör att direktavkastningen blir väldigt hög.

Aktie	Direktavkastning
Binero Group	147,06%
Rolling Optics Holding	131,03%
Provide IT	32,09%
Consilium B	25,45%
Quartiers Properties	12,97%
Xavitech B	11,32%
Mälardalens Omsorg	10,61%
Västsvensk Logistik	9,66%
Aros Bostadsutveckling	8,33%
Genova Property Group	8,14%

Detta brukar jag tänka när jag försöker tolka ett företags direktavkastning:

• 0-1% direktavkastning – företaget satsar på tillväxt men vill bevisa styrka genom en lägre utdelning
  
• 1-3% direktavkastning – företaget har inte lika bra tillväxt men man har en sund direktavkastning vilket kan ses attraktivt
  
• 3-5% direktavkastning – företaget har en hög direktavkastning, här börjar jag dra öronen åt mig för att fundera på om det är hållbart långsiktigt med en så pass hög direktavkastning
  
• 5-10% direktavkastning och uppåt – företaget erbjuder förmodligen en extrautdelning och om de inte gör det så ringer mina varningsklockor och jag undviker aktien, därför att en direktavkastning över 5% sällan brukar vara hållbart överhuvudtaget. Jag avstår!

I videon här ovanför går jag genom grunderna kring utdelningsaktier, fördelar och nackdelar med att köpa aktier med hög utdelning och hög direktavkastning.

I den kortare videosnutten här ovanför så visar jag ett exempel på en fastighet som Castellum äger.

Det är fastigheter som dessa som Castellum äger och erbjuder företag att hyra in sig i, och med pengarna som företaget tjänar så får man råd att betala ut vinstutdelning till dig och mig som är aktieägare.

Högutdelande aktier

Ska man verkligen investera i högutdelande aktier?

Jag personligen är inget större fan utav högutdelande aktier – men för den som är nybörjare så kan det kännas som en intressant strategi i början då man ofta vill känna av effekten av att få in pengar på kontot med en ”utdelningsmaskin”.

Det finns många högutdelande aktier på börsen som kanske inte är bästa valet för en nybörjare eftersom man inte är medveten om att de aktierna kommer med en väldigt hög risk.

Exempelvis aktierna med hög direktavkastning som du kan läsa mer om lite högre upp.

Däremot finns det stabila aktier som är högutdelande på Stockholmsbörsen som jag hellre hade siktat på ifall du vill investera i dem.

Exempel på högutdelande aktier

• Sagax D – 6.39% direktavkastning
• Telia Company – 5.18% direktavkastning – hög utdelning och stabilt företag
• Tele2 B – 4.79% direktavkastning – en hög utdelning helt klart
• Axfood – Direktavkastning 3.65% – helt ok hög utdelning och väldigt stabilt företag. Du kanske känner till Willys och Hemköp?
• Electrolux B – Direktavkastning om 3.53% – Tillverkningsbolag av hushållsmaskiner.
• Securitas B – Direktavkastning om 3.51%

Alla dessa högutdelande aktier som finns i listan är företag som är listade på Stockholmsbörsens Large Cap-lista.

Det betyder att du kan köpa dem utan courtage ifall du har ett samlat sparande under 50 000 kr på Avanza.

Om du tittar in på dessa högutdelande aktier så kanske du märker att deras kurstillväxt inte är lika bra som många andra teknikaktier och gamingaktier senaste året.

Det är en nackdel med högutdelande utdelningsaktier, att man kanske inte bör förvänta sig lika extrem kurstillväxt som andra tillväxtaktier när man investerar i aktier som har en högre utdelning.

Som du ser så har ingen utav de högutdelande aktierna slagit börsen förutom Castellum på 3 års sikt. Dock är inte utdelningen inkluderad i grafen så slår man ihop den blir det givetvis ett annorlunda utfall.

Amerikanska utdelningsaktier

I USA så är utdelningsinvesteringar allt mycket vanligare än vad det är i Sverige, tro det eller ej!

Amerikanska utdelningsaktier är något som många svenskar letar efter då man sedan många år tillbaka i USA har varit väldigt generös med att ge en återkommande aktieutdelning.

I Sverige så har vi ju oftast bara en årsvis eller halvårsvis utdelning, vilket gör att du får en större summa pengar lite mer sällan.

Vissa utdelningsinvesterare föredrar hellre att få en utdelning lite oftare för att man kanske exempelvis vill kunna leva utav sina utdelningar (och då önskar att få den exempelvis månadsvis)

Dividend Kings

(Amerikanska utdelningsaktier som höjt utdelningen i minst 50 år)

Dividend Kings är ett namn som man kallar amerikanska utdelningsaktier som har höjt sin utdelning varje år minst 50 år i rad.

Här nedan ser du amerikanska utdelningsaktier som har höjt sin utdelning upp till hela 64 år i rad, helt makalöst!

Utdelningsaktie	Direktavkastning	År av höjd utdelning
American States Water Company	1.55%	64
Dover Corporation	1.96%	63
Northwest Natural Holding Company	2.84%	63
Emerson Electric Company	2.76%	62
Genuine Parts Company	2.97%	62
Parker-Hannifin Corporation	1.94%	62
Procter & Gamble Co	2.80%	62
3M Company	3.04%	60
Cincinnati Financial Corporation	2.33%	58
Coca-Cola Company	3.09%	56
Johnson & Johnson	2.69%	56
Lancaster Colony Corporation	1.75%	56
Lowe’s Companies Inc.	1.70%	56
Colgate-Palmolive Company	2.36%	55
Nordson Corporation	0.96%	55
Hormel Foods Corporation	2.10%	53
ABM Industries Incorporated	1.90%	52
Tootsie Roll Industries Inc.	0.93%	52
California Water Service Group	1.57%	51
Federal Realty Investment Trust	3.05%	51
SJW Group (DE)	1.93%	51
Stanley Black & Decker Inc.	1.80%	51
Stepan Company	1.08%	51
Target Corporation	3.31%	51
Commerce Bancshares Inc.	1.72%	50

Hur fungerar utdelningsaktier?

Utdelningsaktier fungerar som så att du investerar i ett företag som ger dig en vinstdelning.

Låt mig ta ett exempel för hur det fungerar när du investerar i utdelningsaktier.

Din investering	Din aktieutdelning
10 000 kr (42 utdelningsaktier)	332 kr
20 000 kr (84 utdelningsaktier)	664 kr
50 000 kr (210 utdelningsaktier)	1 660 kr

Hur ofta får man aktieutdelning?

I Sverige är det vanligast att man får en aktieutdelning en gång per år.

Det börjar dock bli allt vanligare att vissa aktier erbjuder en aktieutdelning halvårsvis (exempelvis Castellum).

I USA är det vanligare att man får aktieutdelning en gång per kvartal genom amerikanska utdelningsaktier.

Hur köper man utdelningsaktier?

Det lättaste som jag tycker är att köpa aktier direkt via Avanza eller Nordnet.

Du kan också köpa utdelningsaktier via din vanliga storbank om du har ett ISK-konto öppnat där, annars skulle jag rekommendera dig till att öppna ett ISK-konto på Avanza eller Nordnet.

Innan du köper utdelningsaktier

Är du nybörjare på aktier? Då är det lätt att man är sugen på att köpa utdelningsaktier för att det kan kännas som en tryggare placering än andra aktier. En vanlig fälla som många nybörjare gör är att de köper utdelningsaktier med på tok för hög direktavkastning.

Hög direktavkastning är inte hållbart i längden. Ifall du jämför olika utdelningsaktier med hög direktavkastning på exempelvis Avanza kanske du får upp aktier som har en ovanligt hög direktavkastning om 6-10%. Detta kan vara på grund av exempelvis att man genomför en bonusutdelning (för att belöna aktieägarna tillfälligt) eller för att aktien har gått ned orimligt mycket. Vad som då är viktigt att tänka på är att efter x-dagen för utdelningen har passerat så brukar aktien tendera att falla med lika mycket som direktavkastningen motsvarar.

Exempelvis om en aktie har 10% i direktavkastning så brukar aktien i sig falla med -10% på utdelningsdagen. Därför är det inte lönsamt att köpa och sälja utdelningsaktier på kort sikt eftersom detta brukar resultera i ett nollsummespel.

Varför ger ett företag ut aktieutdelning?

• Många investerare gillar den stabila inkomsten som är förknippad med utdelning , så det är mer sannolikt att de köper aktier i företaget.
• Investerare ser också en utdelning som ett tecken på ett företags styrka och ett tecken på att ledningen har positiva förväntningar på framtida resultat, vilket återigen gör aktien mer attraktiv. En större efterfrågan på ett företags aktier kommer att öka dess pris.

Oftast brukar det vara större, mer etablerade företag som ger vinstutdelning. Kanske för att man inte har lika stor möjlighet till tillväxt som mindre företag. Då väljer man, precis som du säger, att dela med sig utav en del utav överskottet. Varför gör man det då? Jo men det visar ju tecken på att företaget är stort och starkt, och vi som letar efter stabila företag får en indikation på att företaget bevisar styrka och kvalité på det man gör. Och desto fler som vill köpa aktierna, desto mer ökar priset på aktierna. Så det är en kort anledning. 

Sen också om man tänker ur ett entreprenörs-perspektiv, om du driver ett företag som gör en ordentlig vinst. Hur plockar du ut vinsten? Jo genom aktieutdelning som oftast har en lägre skatt än om du tar ut en stor lön. I vissa större företag är detta något styrelsen kommit överens om sen långt tidigare för att vi som aktieägare ska få ta del av kakan för att vi är med och lånar ut våra pengar till företaget – som kan skapa mer värde – och vi får smaka en bit av tårtan. 

Jag gillar speciellt tipsen som Jonas Bernhardsson har i sin bok “Investeraren” 

• Satsa på bolag med stark historik minst 5-10 år
• Leta bland bolag som aldrig sänkt utdelningen
• Utnyttja börsnedgångar för att fynda och köpa en utdelningsaktie billigt
• Undvik bolag med för hög direktavkastning
• Undvik bolag som delar ut mer än 75% procent av vinsten
• Återinvestera utdelningen
• Låt tid och ränta på ränta-effekten göra jobbet

Vanliga frågor om utdelningar

På danska: Bedste Udbytteaktier